Total Play anuncia exitoso acuerdo de permuta por US$213 millones de sus notas senior de US$575 millones con vencimiento en 2025

● El vencimiento final de las nuevas notas es 2028, con amortizaciones crecientes, y tasa de interés de 10.5%
● La transacción mejora aún más el perfil de vencimientos de la compañía y fortalece sustancialmente sus perspectivas de liquidez
Ciudad de México, 21 de febrero de 2024— Total Play Telecomunicaciones, S.A.P.I. de C.V. (“Total Play”), empresa de telecomunicaciones líder en México, que ofrece servicios de acceso a internet, televisión de paga y telefonía, a través de una de las redes 100% de fibra óptica más grandes del país, anunció hoy un exitoso acuerdo de permuta con un grupo de inversionistas, por US$213.5 millones de sus notas senior de US$575 millones con vencimiento en 2025.
Las nuevas notas que resultan de la permuta están aseguradas por cuentas por cobrar designadas, su tasa de interés es de 10.5% anual y tienen un calendario de amortización creciente, de 20% en 2026, 30% en 2027 y 50% en 2028, respectivamente.
Del monto total de las notas senior originales por US$575 millones, las nuevas notas por US$213.5 millones representan el 37%. El saldo de las notas senior originales es de US$361.5 millones —63% del total— y dichas notas siguen sujetas a sus términos originales, mientras que la compañía espera refinanciarlas en condiciones similares a las de las nuevas notas en un futuro cercano.
“Fuimos exitosos en extender de manera adicional el perfil de vencimientos de Total Play, lo que fortalecerá sustancialmente las perspectivas de liquidez de la compañía, mediante amortizaciones de las nuevas notas, diseñadas en congruencia con nuestras proyecciones de mejora del flujo de efectivo,” comentó Alejandro Rodríguez, Director de Administración y Finanzas de Total Play. “En Total Play tenemos el firme compromiso de continuar fortaleciendo la estructura de capital y la solidez financiera de la compañía hacia adelante, impulsando aún más la generación de valor para todos nuestros grupos de interés.”